メキシコシティを拠点とする「今買って後で支払う」オンライン消費者金融会社Kueskiは本日、株式および債券による資金調達で2億200万ドルを確保したと発表した。
StepStone Group（最近Greenspring Capitalを買収）が1億200万ドルのエクイティラウンドを、Victory Park Capitalが1億ドルのデットファイナンスをそれぞれ主導しました。StepStoneには、One Prime CapitalやGliscoといった新規投資家に加え、Altos Ventures、Cathay Innovation、Richmond Global Ventures、Rise Capital、Tuesday Capital、Angel Ventures、Cometaといった既存投資家も加わりました。今回の資金調達により、Kueskiはエクイティとデットを合わせて3億ドル以上の資金調達を達成しました。Altos Venturesは2019年のシリーズBを主導しました。
同社は現在の評価額や具体的な収益数値を明らかにすることを拒否したが、CEO兼創業者のアダルベルト・フローレス氏はTechCrunchに対し、「ARR1億ドル超のマイルストーンをまもなく達成するだろう」と予想していると語った。
フローレス氏は2012年に会社を設立しました。厳密に言えば、「今買って後で支払う」（BNPL）が流行る前のことです。彼自身、友人、家族がアクセスの難しさを体験し、「メキシコの金融サービスへのアクセスにおけるユーザーエクスペリエンスのひどさ」を痛感したことが、この会社設立のきっかけとなりました。
例えば、彼の父親は100人近くの従業員を抱える安定した収益性の高い事業を営んでいたにもかかわらず、融資を受けることができなかったと彼は言います。また、銀行支店に実際に足を運ばなければならないという経験は、「現金を持っていると思われれば強盗の標的になる可能性がある」ため、非常に気が重いものになることもあるとフローレス氏は言います。
「こうした状況はメキシコで蔓延しており、メキシコは銀行口座を持たない国民の割合が世界で5番目に高い国です」と彼は述べた。「国民のほぼ3分の2が非公式経済で働いており、つまり現金で給与を受け取っており、それが銀行口座に入金されることはありません。こうした状況により、金融機関は個人の返済能力を判断するための情報をほとんど、あるいは全く持たないという困難な状況に陥っています。」
その結果、メキシコの消費者の 80% はクレジットカードを利用できず、このため小売業者の 78% は POS 端末を持っていません。
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フローレス氏は、メキシコ国民に基本的な金融サービスへのアクセスを拡大したいという思いから、クエスキを設立しました。同社は信用調査機関の情報に頼るのではなく、デバイス情報、リアルタイムの行動データ、社会人口統計データといったコンテキストデータ、その他様々なデータソースを活用し、人工知能と機械学習技術によって分析することで、申請者の返済能力を予測します。
「600万人の申請者を受け入れて構築できた膨大なデータセットは、クエスキ氏に強力なデータネットワーク効果をもたらし、申請者のローン返済能力をより正確に予測することを可能にします」とフローレス氏は述べた。
フィンテック企業であるKueski Pay（BNPL）、Kueski Cash（個人ローンに特化した最初のサービス）、そしてKueski Up（無利子の給与前払い）の3つの商品を展開しており、フローレス氏によると、これらはすべて過去12ヶ月で「非常に力強い成長」を遂げているという。特に、設立3年目のKueski Payは、2020年11月から2021年11月にかけて、総流通総額（GMV）が「210倍」に増加した。同期間に、Cash商品は320%の成長を遂げた。Kueski Upは同社の最新商品である。同社は2012年以降、オンラインで約500万件の融資を行っている。
「私たちの目標は、メキシコの消費者に焦点を当てた金融スーパーアプリになることです」とフローレス氏はTechCrunchに語った。
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フローレス氏によると、クエスキのサービスのユニークな点は、顧客が期日通りに支払った場合（または支払いを怠った場合）を報告するため、ユーザーが信用履歴を作成できるという点だ。
他の多くのフィンテック企業と同様に、クエスキ社もCOVID-19パンデミックの結果として需要が増加したと認識している。
「パンデミックの間、クエスキの成長は記録的なものでした。企業として、この機会を活かして、ユーザーがオンライン購入時に感じる摩擦を軽減することができました。例えば、注文確定前にコンビニエンスストアへ行き、購入代金全額を前払いしなければならないといった煩わしさです」とフローレス氏はTechCrunchに語った。「信用の観点から見ても、素晴らしい成果でした。銀行が通常6ヶ月ごとにAIと機械学習モデルを更新するのに対し、クエスキは毎日更新することができました。」
新たに調達した資金は、メキシコにおけるBNPLの事業拡大と、メキシコの消費者向け新製品の開発に活用されます。現在、同社の従業員数は2020年9月時点の223人から約500人に増加しています。同社はまた、新たに調達した資金を活用し、2022年末までに従業員数を1,000人近くにまで拡大する計画です。
Kueskiは最近、数千の加盟店（Steve MaddenやSally Beautyなど）をBNPL「エコシステム」に統合するという大きな節目を迎えました。これは年初時点の49店舗から増加したものです。現在、Kueski Payはメキシコ最大の小売業者であるWalmartと連携しており、Kipling、VivaAerobus、Nautica、Xiaomi Shopといった他の小売業者やサービスからの購入も受け付けています。具体的には、第4四半期に実店舗でBNPL製品を展開する予定です。Kueskiによると、これはメキシコの銀行が「数十年にわたって」提供してきた従来の高金利融資プランに代わる選択肢となり、代替手段がないため依然として人気が高まっています。
Kueski は、Google Play ストアと Apple App Store でも近々アプリケーションをリリースする予定です。
フローレス氏によると、小売業者がクエスキ・ペイを気に入っている理由は、このサービスにより「数百」の企業がオンライン売上高を最大70％増加させ、チャージバックをなくし、平均チケット価格を最大50％増加させたからだ。
「当社の金融商品を通じて、今年100万人以上のユニークユーザーが当社と取引を終えることになります」とフローレス氏は述べた。「ラテンアメリカでは、今買って後で支払うという流れはまだ始まったばかりです。メキシコでは、従来の銀行サービスを利用できる人が非常に少ないこと、社会における現金の役割、そして利用可能な決済手段の選択肢が限られていることを考えると、BNPLは私たちにとって大きなチャンスとなります。」
Kueskiは現在メキシコ市場に重点を置いていますが、将来的にはラテンアメリカの他の国々にも進出する予定です。
ステップストーンのマネージングパートナー、ジム・リム氏は、同社はメキシコおよびラテンアメリカのその他の国々におけるBNPLセクターのビジネスチャンスに大きな期待を抱いていると語った。
「ラテンアメリカのマーケットリーダーの一社であるクエスキ社と提携できることを嬉しく思います」と彼は書面で述べた。
アルトス・ベンチャーズのアンソニー・リー氏は、クエスキ社が「長年の技術開発と消費者融資データを活用して」今すぐ購入、後払いの商品を立ち上げたことで、「新規参入者には決して得られない貴重な市場経験」が得られたと考えている。
「これにより、同社は競合他社が追随できない方法で消費者をより適切に引き受け、独自の方法で小売業者をサポートすることができる」と彼は電子メールで述べた。
もちろん、メキシコにおけるBNPL事業者はクエスキ氏だけではありません。元Uberの国際成長チームのリーダーによって設立されたスタートアップ企業、ネロは、今年初めにメキシコで「今すぐ購入、後払い」サービスの提供を開始しました。最終目標はラテンアメリカ全域への展開です。今月初め、同社はその目標達成に向けて2,000万ドルを調達しました。
ネロは2,000万ドルの新規資金調達とメキシコ市場を視野に、BNPLラッシュに参入
